Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта

Бизнес-план

Бизнес-план инвестиционного проекта — это основной документ, от которого зависит привлекательность проекта как для предприятия, так и для потенциальных инвесторов. Инвестиционная деятельность — это двигатель всей работы предприятия. От своевременности капитальных вложений зависит как производство продукции, так и конечные результаты деятельности.

Чтобы принять конкретное решение по инвестиционному проекту, необходимо провести огромную подготовительную работу, разработать бизнес-план проекта, чтобы узнать эффективность и результативность вложений.

Тема «Бизнес-план инвестиционного проекта: задачи, содержание и методы обоснования» выбрана нами не случайно. Актуальность данной темы не может вызывать сомнений, так как от грамотно разработанного бизнес-плана зависит дальнейшая судьба не только проекта, но и предприятия в целом. Цена ошибки при принятии инвестиционного решения достаточно велика, и в некоторых случаях может привести даже к банкротству.

Кроме того, разработанный по всем правилам и канонам бизнес-план будет привлекателен и инвесторам. Четкость, ясность, последовательность, реальность и определенность — основные принципы при разработке бизнес-плана инвестиционного проекта.

Главная цель бизнес-плана — дать четкое понятие о проекте, его задумке, характеристике и источниках финансирования.

В данной дипломной работе объектом исследования является инвестиционная деятельность Республиканского унитарного предприятия «Спецжелезобетон» и влияние ее на конечные результаты производственно-хозяйственной деятельности.

Предметом изучения является бизнес-план инвестиционного проекта «Приобретение транспортной группы с элеватором-накопителем, разгрузочным элеватором, трансбордером и стеллажами».

Целью данной дипломной работы является исследование вопроса составления и разработки бизнес-плана инвестиционного проекта на примере конкретного предприятия и разработка рекомендаций по совершенствованию работы в данном направлении.

Для достижения данной цели в дипломной работе необходимо решить следующие задачи:

1. раскрыть теоретические основы формирования инвестиционной политики и разработки бизнес-плана инвестиционного проекта;

2. провести анализ и оценку инвестиционной деятельность и бизнес-планирования предприятия;

3. разработать рекомендации по составлению бизнес-планов инвестиционных проектов и дать оценку экономической эффективности конкретного инвестиционного проекта.

19 стр., 9365 слов

Бизнес-планирование на предприятии

... к следующей части работы — рассмотрению этапов разработки бизнес-плана, стоит упомянуть об основополагающих принципах бизнес-планирования, направленных на создание успешной деятельности предприятия. К таким ... выплатами и пр.; формирование инвестиционной программы проектируемого бизнеса и аналитика ее возможных вариантов; определение условий и форм реализации проекта; прогноз условий производства ...

Задачи обусловили структуру дипломной работы. Она состоит из трех разделов: теоретического, аналитического и проектного. В первом разделе даются описания теоритических аспектов бизнес-планирования, рассматриваются состав и структура бизнес-плана инвестиционного проекта, организация разработки бизнес-плана.

В аналитической части дается общая характеристика производственного предприятия, производится анализ его производственно-хозяйственной деятельности, рынков сбыта. В данном разделе приводится также характеристика инвестиционного проекта.

В третьем разделе дается оценка эффективности предлагаемого инвестиционного проекта.

В работе использованы как общие методы научного исследования, так и частно-научные приемы — формально-логический, аналитический, статистический.

Анализ производства и результаты деятельности предприятия">деятельности предприятия проводился за период 2004-2006 гг. Основным источником практического материала, использованного при написании дипломной работы, являются статистические данные, отчетные данные предприятия, плановые расчеты.

При проведении анализа в основном использовались методические подходы, изложенные в учебнике Савицкой Г.В. «Экономический анализ».

Для написания дипломной работы были использованы учебники белорусских и российских авторов, материалы периодической печати. В качестве учебных пособий использовались издания, особое внимание в которых уделено анализу инвестиционной деятельности и бизнес-планированию.

Основным документом, определившим направление и структуру дипломной работы являются «Правила по разработке бизнес-планов инвестиционных проектов», утвержденные Постановление Министерства экономики Республики Беларусь от 31 августа 2005 года № 158.

1. Методологические основы разработки бизнес-планов инвестиционных проектов

1.1 Бизнес-план в системе управления предприятием

Инвестиции — это долгосрочное вложение средств в активы предприятия с целью расширения масштабов деятельности, увеличения конкурентоспособности и рыночной устойчивости предприятия.

Ежегодно в соответствие с Законом Республики Беларусь от 5 мая 1998 года «О государственном прогнозировании и программах социально экономического развития Республики Беларусь» разрабатывается Государственная инвестиционная программа, которая представляет собой перечни строек и объектов, финансирование строительства которых осуществляется в пределах средств республиканского бюджета.

На ее реализацию выделяются значительные бюджетные ассигнования. За прошедшую пятилетку ежегодный бюджет программы составлял в среднем около 300 млн. долларов. На финансирование Государственной строительной программы направляются средства из резервного фонда Президента Республики Беларусь, государственные капитальные вложения, средства из дорожного фонда, фонда охраны природы и фонда соцзащиты [8, с. 1].

Инвестиции имеют большое значение и для будущего положения предприятий. С их помощью осуществляется расширенное воспроизводство основных средств как производственного, так и не производственного характера, укрепляется материально-техническая база субъектов хозяйствования. Это позволяет предприятием увеличивать объемы производства продукции, прибыли, улучшать условия труда и быта работников. От размера и эффективности инвестиций зависят себестоимость, ассортимент, качество, новизна и привлекательность продукции, ее конкурентоспособность. Г. Савицкая [20, с. 360] выделяет по объектам вложения реальные инвестиции и финансовые. Реальные инвестиции — это вложения средств в обновление материально-технической базы предприятия; наращивание его производственной мощности; освоение новых видов продукции или технологий; инновационные нематериальные активы; строительство жилья, объектов соцкультбыта, расходы на экологию и другие.

29 стр., 14435 слов

Разработка проекта предприятия

... (С пр ); стоимость работ промышленного характера по заказам на сторону или заказам непромышленных хозяйств своего предприятия (С р ) В курсовом проекте расчет объема товарной продукции ( ... -40 мм, средний; песок природный для строительных работ, средний; цемент. Рассчитаем цену каждогоматериала франко-склад предприятия. Арматурная сталь: Перевозка арматурной стали осуществляется автомобильным ...

Финансовые инвестиции — это долгосрочные финансовые вложения в ценные бумаги, корпоративные совместные предприятия, обеспечивающие гарантированные источники доходов или поставок сырья, сбыта продукции и т.д.

Как мы видим, инвестиционной деятельности уделяется огромное внимание, в том числе и на уровне государства. С этим тяжело не согласится, так как инвестиции — это основной фундамент для успешного существования предприятий в длительном периоде времени.

При управлении финансами предприятий необходимо руководствоваться следующими принципами:

1. Решения по долгосрочному и краткосрочному финансированию предприятия тесно взаимосвязаны и не могут приниматься раздельно. Так, если принять решение о направлении всей суммы нераспределенной прибыли на финансирование капитальных вложений, то не останется реального источника для пополнения чистого оборотного капитала.

2. Любое инвестиционное решение содержит ряд аспектов:

  • оценка активов;
  • связь между риском и стоимостью активов;
  • составление бюджета движения денежных средств и капитального бюджета, как основы управления инвестиционным процессом.

3. Решения по финансированию могут приниматься исходя из:

  • Технологии планирования, учета и контроля денежных средств и финансовых результатов, принятой предприятием;
  • Политики по управлению задолженностью, рисками и альтернативными издержками.

4. Финансовые решения относительно краткосрочных активов и обязательств целесообразно принимать с учетом инвестиционных решений [5, с. 100].

При реализации определенного инвестиционного проекта, предприятие сталкивается с многими неопределенными факторами, так называемыми инвестиционными рисками. Инвестиционный риск — это вероятность финансовых потерь участников реализации инвестиционного проекта. Учет возможных рисков при анализе проекта и управление ими на последующих фазах проектного цикла позволяет свести последствия рисков к минимуму. Управление рисками — комплекс мероприятий, включающих идентификацию, анализ, снижение и мониторинг рисков, с целью снижения отклонений фактических показателей реализации проекта от их запланированных значений.

С точки зрения оценки инвестиционного климата выделяют экономические, политические, социальные, экологические, криминальные риски. По факторам риска на различных стадиях реализации проекта существуют риски, связанные с уровнем развития инфраструктуры инвестиционного рынка, непредвиденными расходами, недостатками проектирования.

4 стр., 1619 слов

Бизнес-план Организация каркасного строительства

... теорию и практику бизнес — планирования. В данной контрольной работе автором представлен бизнес — план организации каркасного строительства. Данный бизнес — план дает возможность анализировать бизнес, а также ... инвестиционных решений в соответствии с потребностями рынка. Отсюда бизнес — план выступает одновременно в качестве поисковой, научно — исследовательской и проектной работы. В бизнес — плане ...

По возможности диверсификации выделяют: деловой риск (связан с функционированием фирмы-инициатора проекта и зависит от изменений спроса на ее продукцию); риск ликвидности (возникает в случае невозможности реализации какого-либо актива по рыночной цене); риск непогашенного долга [19, с. 86].

Как видно из сказанного выше, ни одно предприятие не сможет работать прибыльно в условиях рыночной экономики без тщательно подготовленного бизнес-плана. На наш взгляд, планирование и прогнозирование — основные составляющие успеха инвестиционного проекта. Бизнес-план дает детальные пояснения, как будет происходить управление бизнесом, с тем, чтобы обеспечить его прибыльность, а также возвратность инвестиций.

В общем случае бизнес-план составляется для внешних и внутренних целей. Внешняя сторона бизнес-плана предназначается для оправдания доверия инвесторов и кредиторов, убеждения их в потенциальных возможностях компании, компетентности ее сотрудников, а также необходимости оказания ей стратегической и финансовой помощи.

Бизнес-план инвестиционного проекта (далее — бизнес-план) разрабатывается в случаях обоснования:

  • возможности привлечения организацией инвестиций в основной капитал, долгосрочных кредитов, займов;
  • целесообразности оказания организации, реализующей инвестиционный проект, мер государственной поддержки.

В иных случаях разработка бизнес-плана осуществляется по решению руководителя организации, реализующей инвестиционный проект, либо органа управления, в ведении которого находится (в состав которого входит) организация.

Основанием для разработки бизнес-плана является приказ руководителя организации, которым определяются:

  • ответственные за разработку бизнес-плана, достоверность используемых в расчетах данных, информирование органа управления о ходе разработки бизнес-плана, своевременность внесения в бизнес-план необходимых изменений и дополнений в течение срока его реализации;
  • механизм взаимодействия между структурными подразделениями организации при разработке бизнес-плана, анализе хода его реализации и внесении в него необходимых изменений и дополнений;
  • необходимость привлечения к разработке иных юридических лиц, индивидуальных предпринимателей с указанием основания их привлечения;
  • смета затрат на проведение работ и источники их финансирования (при необходимости);
  • сроки разработки.

Рекомендуется создание рабочей группы из числа руководителей, специалистов организации с предоставлением определенных полномочий, способствующих подготовке взаимоувязанных исходных данных [17].

Отсутствие тщательно продуманного бизнес-плана, систематически откорректированного в соответствии с меняющимися условиями, является существенным недостатком, отражающим слабость управления компанией, что в итоге усложняет возможности привлечения финансовых ресурсов и достижения долгосрочной стабильности в конкурентной среде.

Если говорить кратко, бизнес-план — это критическая стартовая точка и базис всей плановой и исполнительской деятельности предприятия. Это наиболее важный источник аккумуляции стратегической информации и способ прямого управленческого воздействия на будущее положение предприятия, описывающий пути достижения прибыльности.

65 стр., 32285 слов

Бизнес-план создания туристической фирмы ‘Бентур’

... бизнес-плана; определить особенности разработки бизнес-плана для нового туристического направления; сделать маркетинговый анализ туристического рынка; сформулировать суть проекта; разработать производственный и организационный план проекта; разработать финансовый план проекта; ... телевещание, разработка программного обеспечения, управление отелями, туризм. ... разработать политику работы с покупателями ...

В целом финансовая, оперативная и инвестиционная политика предприятия должна соответствовать направлениям и стратегическим целям, выделенным в бизнес-плане.

В конечном итоге, необходимо сделать ударение на следующем: во-первых, должно быть ясно, что бизнес-план по сути проверка знаний и понимания менеджерами среды бизнеса, а также положения предприятия на рынке. Процесс планирования бизнеса обеспечивает пристальное внимание управленческой системы ко всем ее недостаткам, заставляя рассматривать специфические характеристики и факторы, влияющие на конкурентные способности предприятия. Таким образом, требования, предъявляемые к бизнес-плану, являются условием самосовершенствования системы управления и создания эффективной управленческой стратегии.

Во-вторых, в разработку бизнес-плана вовлекаются значительные силы и средства. И поэтому последующее планирование требует меньших усилий по сбору и обработке информации.

Ценность бизнес-плана определяется качеством содержащейся в нем информации и предположений. Он не должен отражать существующие в действительности преувеличения или предубеждения составителей. Качественно составленный бизнес-план — это также высоко эффективный и полезный инструмент маркетинговой деятельности. Вероятность его исполнения в течение времени прямо отражает компетентность управления предприятием, на чем особо акцентируется внимание инвесторов и других заинтересованных лиц [25, с. 22].

1.2 Состав и структура бизнес-плана

Постановлением Министерства экономики Республики Беларусь от 31 августа 2005 года № 158 утверждены Правила по разработке бизнес-планов инвестиционных проектов.

Правила по разработке бизнес-планов инвестиционных проектов (далее — Правила) устанавливают основные правила составления бизнес-планов инвестиционных проектов, выделяют ключевые этапы и последовательность проведения исследований, определяют единые требования к структуре, содержанию и оформлению бизнес-планов инвестиционных проектов (включая упрощенные требования к проектам региональных, отраслевых программ импортозамещения, проектам, предусматривающим оказание мер государственной поддержки, стоимостью до 1 млн. долларов США и проектам, не предусматривающим оказания мер государственной поддержки, независимо от их стоимости), представляемых в соответствии с действующим законодательством на рассмотрение органам государственного управления, иным государственным организациям, подчиненным Правительству Республики Беларусь (далее — орган управления).

Согласно Правил, в состав бизнес-плана обязательно должны входить: титульный лист, содержание описательная часть, приложения, справочные и иные материалы, подтверждающие исходные данные.

На титульном листе указываются названия инвестиционного проекта (далее — проект), организации — инициатора проекта (инвестора), организации — разработчика бизнес-плана, утверждающие подписи руководителей организации — инициатора проекта (инвестора) и организации-разработчика бизнес-плана, заверенные печатью, согласующая подпись руководителя (его заместителя) органа управления, в ведении которого находится (в состав которого входит) организация — инициатор проекта, заверенная печатью, дата утверждения (согласования) бизнес-плана, требования конфиденциальности документа.

7 стр., 3113 слов

Бизнес-план производства варенья

... главные этапы работ в рамках проекта, которые завершает расчет его экономической и финансовой эффективности. Разработка основной части бизнес плана производства варенья бизнес план производства варенья общеотраслевой анализ ... Отзыв на бизнес-план производства комбикорма с последующей продажей Нашей организации был нужен бизнес-план для двух целей: мы оценивали рентабельность производства комбикорма ...

В содержании указываются названия основных разделов и подразделов бизнес-плана, его приложений, а также даются ссылки на страницы.

Описательная часть бизнес-плана согласно Правил должна состоять из следующих основных разделов:

  • «Резюме»;
  • «Характеристика организации и стратегия ее развития»;
  • «Описание продукции»;
  • «Анализ рынков сбыта. Стратегия маркетинга»;
  • «Производственный план»;
  • «Организационный план»;
  • «Инвестиционный план»;
  • «Прогнозирование финансово-хозяйственной деятельности»;
  • «Показатели эффективности проекта»;
  • «Юридический план».

По нашему мнению, данная структура для бизнес-плана инвестиционного проекта является оптимальной и позволяет отразить все основные аспекты проекта, его направленность, окупаемость, источники финансирования.

При проведении расчетов бизнес-плана инвестиционного проекта в полном объеме оформляется паспорт инвестиционного проекта, при проведении расчетов в соответствии с упрощенными требованиями — инвестиционное предложение. Основная информация об организации отражается в паспорте организации.

В случае разработки бизнес-плана с участием привлеченных организаций, индивидуальных предпринимателей информация о разработчиках бизнес-плана отражается в сведениях о разработчике бизнес-плана.

На наш взгляд, предприятию следует обращаться к помощи в разработке к сторонним организациям лишь в крайних случаях. Слаженная работа специалистов, знающих свои участки работы, проблемные места и сильные стороны деятельности, позволит сформировать более реальные прогнозы и выводы. Кроме того, при реализации проекта каждый будет знать свою значимость и необходимость, что повлияет на слаженность и оперативность внедрения проекта.

Правилами предусмотрены и общие требования к подготовке бизнес-плана. Бизнес-план должен составляется с учетом специфики текущей (операционной), инвестиционной и финансовой деятельности организации; каждый раздел должен формироваться на основании достоверных исходных данных, подтвержденных исследованиями и оформленных соответствующими документами; отдельными приложениями к бизнес-плану должны оформляться документы, подтверждающие исходные и другие данные, используемые в бизнес-плане (копии контрактных и предконтрактных, учредительных и отчетных документов, материалов аудиторской проверки и другие документы).

Исходные и выходные данные, заложенные в бизнес-плане, должны быть идентичными на всех этапах его рассмотрения в государственных органах управления. В то же время отдельные разделы бизнес-плана могут дополняться расчетами, обоснованиями по требованию участников рассмотрения проекта (проведения его экспертизы, согласования или оценки).

При разработке бизнес-плана рекомендуется соблюдать следующие принципы и подходы:

  • при выполнении финансово-экономических расчетов бизнес-плана использовать методы имитационного моделирования и дисконтирования, позволяющие оценивать влияние изменения исходных параметров проекта на его эффективность и реализуемость;
  • при решении вопроса о новом строительстве учитывать проведенные в рамках обоснования инвестиций альтернативные расчеты и обоснования возможного размещения производства;
  • для проектов, реализуемых с участием средств или предоставлением преференций государства, выполнять расчеты налогов, сборов и платежей в бюджет и внебюджетные фонды без предоставления льгот и при предоставлении льгот, а также выпадающих доходов государства и сроков окупаемости государственной поддержки;
  • составлять бизнес-план на весь срок реализации инвестиционного проекта (далее — горизонт расчета).
    39 стр., 19246 слов

    Разработка проекта бизнес-плана предприятия

    ... проекта является разработка проекта бизнес-плана предприятия и рекомендаций по его совершенствованию. Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи: 1. Дать теоретические основы бизнес-планирования: цели бизнес ... и с помощью каких средств руководитель собирается достичь своих целей. В этом случае бизнес-план становится пошаговым дневником в организации нового дела. - Показать, ...

    Как правило, горизонт расчета должен охватывать срок возврата заемных средств плюс 1 год. В случае, если для реализации проекта не предусматривается привлечение заемных средств, допускается установление другого обоснованного горизонта расчета;

  • шаг отображения информации в таблицах, представляемых в органы управления, принимать равным 1 году;

— расчеты бизнес-плана проекта, для реализации которого требуются средства в свободноконвертируемой валюте, приводятся в условных единицах, в остальных случаях — в условных единицах или белорусских рублях (в текущих ценах без учета инфляции).

За условную единицу принимается, как правило, 1 доллар США или другая свободноконвертируемая валюта [17].

Мы считаем, что соблюдение данных подходов позволит предприятию в той или иной мере ускорить разработку, избегая дополнительных затрат труда и времени, поскольку пользователи бизнес-плана (инвесторы и кредитодатели) при его изучении так же придерживаются данных принципов.

Далее рассмотрим структуру бизнес-плана более подробно по каждому разделу.

Резюме отражает основную идею проекта и обобщает основные выводы и результаты по разделам бизнес-плана. Его содержание должно в сжатой и доступной форме изложить суть бизнес-плана. Приводится информация о технологической новизне проекта , его социальной и производственной значимости. Сводные показатели по проекту оформляются в отдельную таблицу.

Раздел «Резюме» составляется на завершающем этапе разработки бизнес-плана, когда имеется полная ясность по всем остальным разделам. Обычный объем резюме — 2-3 страницы.

В разделе «Характеристика организации и стратегия ее развития» даются описание отрасли и характеристика организации, ее роль и место в отраслевой иерархии и народном хозяйстве в целом.

При описании отражаются следующие вопросы:

  • история создания;
  • основные достижения и неудачи в деятельности организации;
  • слабые и сильные места в производственно-хозяйственной деятельности, ее особенности (сезонный характер сбыта продукции, серийный или мелкосерийный характер производства, прочие особенности);
  • характеристика имеющихся технологий, основных производственных фондов с выделением их активной части;
  • объекты социальной сферы в инфраструктуре организации, их доля в стоимости основных средств;
  • сведения о правах на имеющиеся основные фонды (права собственности, аренда, лизинг) и о наличии земельного участка и правах на него;
  • информация о внедрении международной системы качества, об аттестации производств в соответствии с международными требованиями;
  • располагаемые мощности по выпуску продукции и их загрузка;
  • характеристика выпускаемой продукции;
  • реализуемые (реализованные) организацией инвестиционные проекты, источники их финансирования;
  • анализ финансово-хозяйственной деятельности организации за три года, предшествующих планируемому, а также за текущий период;
  • факторы, негативно влияющие на результаты финансово-хозяйственной деятельности организации.

При описании стратегии развития организации раскрываются следующие вопросы:

2 стр., 785 слов

Основные этапы разработки бизнес-плана инвестиционного проекта

... того, чтобы созданный в результате бизнес-план смог предоставить убедительные ответы на основные вопросы в сфере реализации инвестиционного проекта. Список литературы [Электронный ресурс ... характеристика привлеченных к разработке бизнес-плана организаций. Приводятся данные по созданию, функционированию и развитию организаций, участвующих в разработке бизнес-плана. [1] Таким образом, бизнес-план - это ...

  • главные цели и задачи перспективного развития (выпуск новой продукции, повышение качества выпускаемой продукции, увеличение объемов производства, улучшение условий труда, экономия ресурсов, замена основных производственных фондов, внедрение новых и высоких технологий, импортозамещение и иные цели);
  • актуальность и новизна предлагаемого проекта;
  • соответствие имеющихся производственных мощностей прогнозируемым объемам производственной программы;
  • обоснование потребности в дополнительных, необходимых для выполнения производственной программы производственных мощностях на перспективу, способ их создания (строительство, покупка, аренда);
  • необходимость остановки действующего производства (отдельных участков) на период реконструкции;
  • перечень и обоснование требуемого оборудования и технологий с учетом достигнутого научного и технического уровня, требований международных стандартов качества и надежности, а также планируемых к выпуску объемов производства продукции и ее потребительских характеристик;
  • обоснование объема инвестиционных затрат, необходимых для подготовки и организации производства;
  • оценка обеспеченности имеющихся и создаваемых производственных площадей инженерными коммуникациями;
  • обоснование выбора поставщиков оборудования, основанное на сравнительных технических характеристиках оборудования ведущих производителей и условиях его поставки, условия послепродажного обслуживания, гарантий и цены;
  • информация о наличии контрактных и предконтрактных договоров на поставку оборудования и проведении (намерении проведения) тендера, об условиях и о сроках поставки, монтажа и наладки оборудования;
  • экологическая оценка проекта — анализ воздействия будущего производства на окружающую среду, объемы отходов, предполагаемые места их утилизации, переработки;
  • стадии проработки основных этапов проекта (проведение научно-исследовательских, опытно-конструкторских и опытно-технологических работ, разработка рабочей документации, внедрение международной системы качества, аттестация производств в соответствии с международными требованиями, сертификация продукции);
  • конкретные мероприятия по достижению заданных целей;
  • обоснование собственных источников финансирования проекта (амортизация, чистая прибыль, продажа основных фондов, акций, прочие источники), которые могут быть использованы на начальном этапе его реализации;
  • потребность в долгосрочных кредитах, займах и других привлекаемых финансовых средствах на капитальные вложения по проекту [17].

На наш взгляд в каждом бизнес-плане инвестиционного проекта должна кратко, но более полно отражаться каждая из вышеуказанных позиций. Это позволит пользователям бизнес-плана получить полную информацию об истории развития предприятия, о его достижениях и проблемах, о планах и возможностях. Характеристика предприятия должна дать полное представление о предприятии.

3 стр., 1241 слов

Подготовка технического задания на разработку информационной ...

... требований к техническим средствам, обоснование принципиальной возможности решения поставленной задачи; разработка и утверждение ТЗ – определение требований к программам, разработка технико-экономического обоснования системы, ... Расчет с заказчиком. Подсистема «Принятие заказа» предназначена для регистрации заказа, разработки и согласовании эскиза с заказчиком, а также последующей разработки проекта ...

В разделе «Описание продукции» представляется информация о продукции, которая будет производиться организацией:

  • область применения;
  • основные характеристики (потребительские, функциональные, прочие характеристики продукции);
  • контроль качества;
  • соответствие международным и национальным стандартам качества;
  • обеспечение гарантийного и послегарантийного обслуживания;
  • наличие патентов, лицензий, сертификатов;
  • новизна технических и технологических решений, потребительских свойств.

Кроме того, приводится план мероприятий по усовершенствованию продукции с целью повышения ее конкурентоспособности, в котором отражаются следующие вопросы:

  • крупные предполагаемые проблемы в освоении продукции и подходы к их решению;
  • обоснование предложений по разработке новых видов (модификаций) продукции, совершенствованию упаковки;
  • обоснование предложений по разработке (приобретению) прогрессивных технологических процессов, оборудования;
  • намерения и предложения по доведению качества продукции до международных требований и ее сертификации.

Следующим раздел называется «Анализ рынков сбыта. Стратегия маркетинга». В данном разделе излагаются ключевые моменты обоснования объемов продаж продукции, основанные на анализе рынков сбыта и выработке стратегии маркетинга.

Анализ рынков включает:

  • общую характеристику рынков, на которых планируется сбыт продукции организации, оценку их емкости, в том числе свободной;
  • долю организации на разных рынках;
  • динамику развития рынков за последние 3-5 лет и прогноз тенденций их изменения;
  • основные факторы, влияющие на изменение рынков;
  • основные требования потребителей к продукции;
  • оценка возможностей конкурентов и основные данные о выпускаемой ими продукции — технический уровень, цена, уровень качества;
  • технологическое и финансовое состояние конкурирующих организаций и степень их влияния на рынок данной продукции;
  • преимущества предприятия перед конкурентами.

Обоснование стратегии маркетинга может приводится в отдельном подразделе, в котором отражаются:

  • стратегия сбыта (нацеленная на увеличение доли рынка, расширение существующего рынка, продвижение на новые рынки и иное);
  • расчет и обоснование цены с учетом действующего законодательства, в том числе предоставляемых налоговых льгот, дотаций и иных преференций, политики регулирования цен на государственном уровне, а также сегменте рынка;
  • для продукции, которую планируется реализовывать на внешних рынках, при обосновании цены учитываются льготы, ограничения (квоты) и требования, устанавливаемые страной-импортером;
  • обоснование стратегии ценообразования (сравнение с ценой конкурентов, а также свойств продукции — новизны, качества и иных);
  • тактика по реализации продукции на конкретном сегменте рынка (собственная торговая сеть, торговые представительства, посредники, дистрибьюторы, иные способы реализации продукции);
  • политика по сервисному обслуживанию (организацией на месте, ремонтными мастерскими, сервисными центрами и другими видами сервисного обслуживания) с указанием затрат на организацию обслуживания и доходов (убытков) от такого вида деятельности;
  • оценка изменения объемов реализации продукции в перспективе;
  • затраты на маркетинг и рекламу;
  • план мероприятий по продвижению продукции на рынки, включая основные этапы его реализации.

Мы считаем, что данный раздел должен убедить пользователей бизнес-плана в том, что предприятие действительное занимает определенные рынки сбыта, проводит работу по их удержанию, расширению, а также находится в активном поиске новых рынков, позволяющих увеличить объемы продаж и способствовать более быстрой окупаемости инвестиционного проекта.

Разделом, с которого, по сути, начинается расчетная часть бизнес-плана, является «Производственный план».

Одним из важных моментом при составлении бизнес-плана является выбор горизонта планирования, или горизонта расчет. В соответствии с Правилами горизонт расчета должен охватывать срок возврата заемных средств плюс один год. В случае, если реализация проекта не предусматривает привлечение заемных средств, допускается установление другого обоснованного горизонта расчета. В то же время зачастую заемные средства занимают в источниках финансирования незначительную долю и срок их возврата намного меньше, чем срок окупаемости.

В мировой практике (как, в прочем, и в отечественной) горизонт планирования принимается как срок окупаемости проекта плюс один год. Такой горизонт расчетов позволяет получить и проанализировать все основные показатели эффективности проекта и, как правило, наиболее часто используется [23, с. 75].

Производственный план должен содержать следующую информацию: программу производства и реализации продукции, полные издержки на реализуемую продукцию, расчет затрат на энергоресурсы, расчет основных материалов, расчет потребности в трудовых ресурсах и расходах на оплату труда работников, расчет амортизационных отчислений, расчет товарной продукции в фактических и сопоставимых ценах, сведения об основных поставщиках материальных ресурсов.

По мнению Е.А. Соколовской, прогнозируемые отпускные цены на продукцию на протяжении горизонта расчета должны приниматься как условно-постоянные. Для того чтобы составить прогноз в текущих ценах, разработчику придется закладывать планируемую инфляцию, что может повлечь большое количество упущений и неточностей. При расчете в постоянных ценах рост затратообразующих факторов зачастую значительно ухудшает результаты проекта. Поэтому, если разработчик со ссылкой на компетентные источники сможет обосновать заложенный прогнозируемый темп инфляции, прогнозные расчеты вполне будут иметь право на существование.

На наш взгляд, на данный момент вполне можно использовать при планировании инфляционные процессы, которые в последнее время жестко контролируются Государством. Это позволит предусмотреть запланированный рост заработной платы и рост тарифов на энергетические ресурсы [23, с. 76].

В последнее время в Республики Беларусь все более остро стоит проблема по сбережению энергоресурсов. Поэтому при написании бизнес-плана инвестиционного проекта следует уделить особое внимание их экономии.

В целом же потребность энергетических ресурсов рассчитывается, как правило, на основании ежегодно утвержденных норм их расхода [24, с. 62].

Программа производства и реализации продукции составляется на основании проведенных маркетинговых исследований, прогнозируемых цен на продукцию с учетом имеющихся и создаваемых производственных мощностей.

При рассмотрении материально-техническое обеспечения производства излагаются перспективы обеспечения проекта требуемым сырьем, материалами, комплектующими изделиями, запасными частями, теплоэнергетическими и другими ресурсами. Здесь следует отразить:

  • перечень наиболее значимых для организации видов сырьевых ресурсов, а также их поставщиков;
  • периодичность приобретения основных видов сырья и материалов (ежемесячно, сезонно, хаотично либо с иной периодичностью, соответствие качественным характеристикам);
  • требования поставщиков по форме оплаты;
  • обоснование и расчет потребности в сырьевых ресурсах, их экономии по сравнению с действующей технологией;
  • обоснование схемы материально-технического обеспечения (виды транспорта, средства погрузки, разгрузки и складирования, оптимизация затрат на транспортировку ресурсов);
  • обоснование и расчет потребности в топливно-энергетических ресурсах, их экономии по сравнению с действующей технологией;
  • риски ресурсного обеспечения.

В разделе «Организационный план» в соответствии с основными этапами реализации проекта дается комплексное обоснование организационных мероприятий.

Отдельно приводится обоснование штатной численности организации, выбор рациональной системы управления производством, персоналом, снабжением, сбытом и организацией в целом. При этом указываются возможности инициаторов проекта по подбору и подготовке персонала, способности команды менеджеров реализовать данный проект, определяются необходимая квалификация и численность специалистов, обосновывается введение многосменности в работе.

Одним из основных является раздел «Инвестиционный план».

Общие инвестиционные затраты определяются как сумма инвестиций в основной капитал (капитальные затраты) с учетом налога на добавленную стоимость (далее — НДС) и затрат под прирост чистого оборотного капитала. Инвестиции в основной капитал представляют собой ресурсы, требуемые для строительства, реконструкции, приобретения и монтажа оборудования, осуществления иных предпроизводственных мероприятий, а прирост чистого оборотного капитала соответствует дополнительным ресурсам, необходимым для их эксплуатации.

Сумма инвестиций в основной капитал по проекту без учета НДС определяет стоимость инвестиционного проекта.

В данном разделе приводится расчет потребности в инвестициях по каждому виду затрат, при этом первый год реализации проекта необходимо отражать поквартально.

При планировании инвестиционных затрат отдельно рассчитывается потребность в чистом оборотном капитале в первый период (год) реализации проекта и (или) его последующем приросте, учитываются структурные изменения в производстве, которые могут возникнуть на эксплуатационной стадии проекта.

Размер кредиторской задолженности регулируется с учетом накопительного остатка денежных средств и уровня платежеспособности организации, контролируемого при составлении расчетов по коэффициенту текущей ликвидности. В случае, если коэффициенты текущей ликвидности принимают значения меньше нормативного, накопительный остаток денежных средств (кроме минимального остатка денежных средств на расчетном счете организации) должен быть использован на уменьшение кредиторской задолженности и возврат краткосрочных и долгосрочных кредитов (займов).

По источникам собственных средств даются обоснования, подкрепленные расчетами. Представляется подтверждение о намерениях (решениях) коммерческих банков, потенциальных инвесторов и иных заинтересованных по вложению средств в реализацию проекта при наличии таких решений или намерений.

При отсутствии решения банка о предоставлении кредита в бизнес-плане указываются планируемые условия пользования долгосрочными кредитами, определенные исходя из общих условий кредитования, сложившихся на момент разработки бизнес-плана.

Отдельно приводятся финансовые издержки по проекту (плата за кредиты (займы), связанные с осуществлением капитальных затрат, — проценты по кредитам (займам), плата за гарантию правительства, комиссии банков и другие платежи) и источники их финансирования [17].

Мы считаем, что в данном разделе предприятие должно четко описать, чем обусловлен определенный инвестиционный проект, что он даст, указать сроки реализации проекта и планируемые источники финансирования. Чем больше будет информации о проекте, тем больше шансов привлечь потенциального инвестора или партнера.

В разделе «Прогнозирование производственно-финансовой деятельности» должен указываться расчет прибыли от реализации, расчет налогов и сборов, расчет потока денежных средств, проектно-балансовую ведомость.

В распределении прибыли показывается объем прибыли, который используется на оплату труда, пополнение оборотных средств, поддержание социальной сферы и другие текущие выплаты обязательного характера.

Прогнозирование потока денежных средств производится путем расчета притоков и оттоков денежных средств от текущей (операционной), инвестиционной и финансовой деятельности организации по годам реализации проекта. Распределение во времени притока средств должно быть синхронизировано с его оттоком. При этом не допускается дефицит денежных средств.

Проектно-балансовая ведомость содержит основные статьи, такие как стоимость внеоборотных и оборотных активов, источники собственных средств, доходы и расходы, долгосрочные и краткосрочные обязательства.

По мере реализации проекта финансово-экономическая часть бизнес-плана должна пересчитываться при изменении экономической ситуации, инфляции, рынков сбыта готовой продукции, налогового окружения и иных факторов с целью всестороннего анализа экономических и финансовых показателей, а также выработки и принятия мер, направленных на обеспечение эффективности реализуемого проекта [17].

По нашему мнению, чем более четко и полно будет просчитан данный раздел, тем больше будет ясности по инвестиционному проекту и предприятию для достижения поставленной цели придется лишь четко руководствоваться намеченной программой.

Оценка эффективности инвестиций базируется на сопоставлении ожидаемого чистого дохода от реализации проекта с инвестированным в проект капиталом. В основе метода лежит вычисление чистого потока наличности, определяемого как разность между чистым доходом по проекту и суммой общих инвестиционных затрат и платы за кредиты (займы), связанной с осуществлением капитальных затрат по проекту..

На основании чистого потока наличности рассчитываются основные показатели оценки эффективности инвестиций: чистый дисконтированный доход, индекс рентабельности (доходности), внутренняя норма доходности, динамический срок окупаемости.

Для расчета этих показателей применяется коэффициент дисконтирования, который используется для приведения будущих потоков и оттоков денежных средств за каждый расчетный период (год) реализации проекта к начальному периоду времени. При этом дисконтирование денежных потоков осуществляется с момента начала финансирования инвестиций.

Как правило, коэффициент дисконтирования рассчитывается исходя из средневзвешенной нормы дисконта с учетом структуры капитала.

Процентная ставка для собственных средств принимается на уровне не ниже средней стоимости финансовых ресурсов на рынке капитала.

Допускается принятие ставки дисконтирования на уровне ставки рефинансирования Национального банка Республики Беларусь при проведении расчетов в национальной валюте или фактической ставки процента по долгосрочным валютным кредитам банка при проведении расчетов в условных единицах. В необходимых случаях может учитываться надбавка за риск, которая добавляется к ставке дисконтирования для безрисковых вложений.

Чистый дисконтированный доход характеризует интегральный эффект от реализации проекта и определяется как величина, полученная дисконтированием (при постоянной ставке процента отдельно для каждого года) разницы между годовыми оттоками и притоками реальных денег, накапливаемых в течение горизонта расчета проекта.

Срок окупаемости служит для определения степени рисков реализации проекта и ликвидности инвестиций. Различают простой срок окупаемости и динамический. Простой срок окупаемости проекта — это период времени, по окончании которого чистый объем поступлений (доходов) перекрывает объем инвестиций (расходов) в проект, и соответствует периоду, при котором накопительное значение чистого потока наличности изменяется с отрицательного на положительное. Расчет динамического срока окупаемости проекта осуществляется по накопительному дисконтированному чистому потоку наличности. Динамический срок окупаемости в отличие от простого учитывает стоимость капитала и показывает реальный период окупаемости.

Простой и динамический сроки окупаемости мер государственной поддержки определяются аналогично расчетам сроков окупаемости инвестиций.

Объем реализации, соответствующий уровню безубыточности, определяется как произведение выручки от реализации и уровня безубыточности. Приемлемым считается уровень менее 60 %.

В данном разделе приводится оценка эффективности проекта и наиболее вероятных рисков, которые могут возникнуть в ходе его реализации. Даются классификация и оценка рисков по месту их возникновения (производственные, инвестиционные, инфляционные, организационные, коммерческие и иные риски), а также намечаются меры по их снижению или предотвращению. С целью выявления и снижения риска вложений проводится анализ устойчивости (чувствительности) проекта в отношении его параметров и внешних факторов. В обязательном порядке проводится многофакторный анализ чувствительности проекта к изменениям входных показателей (цены, объема производства, элементов затрат, условий финансирования, инфляционных процессов и иных факторов).

Исходя из специфики проекта выбираются наиболее подверженные изменениям параметры. Анализ чувствительности проводится и в процессе реализации проекта с целью его переоценки и внесения необходимых корректировок. Результаты расчетов приводятся также в графическом виде для широкого диапазона исходных данных.

Юридический план обычно разрабатывается при создании новой организации.

В юридическом плане описывается организационно-правовая форма будущей организации, уточняются основные юридические аспекты будущей деятельности организации, особенности внешнеэкономической деятельности.

В случае создания коммерческой организации с иностранными инвестициями отдельно указываются форма участия иностранного инвестора, доля иностранного инвестора в уставном фонде организации, порядок распределения прибыли, остающейся в распоряжении организации, иные условия привлечения инвестиций.

В целом стоит согласиться, что структура бизнес-плана инвестиционного проекта предлагаемая Правилами по разработке бизнес-планов инвестиционных проектов, является оптимальной, позволяет полностью описать деятельность и финансовое положение предприятия, увидеть его сильные и слабые стороны, уловить суть инвестиционной политики и инвестиционного проекта в частности.

1.3 Организация разработки бизнес-плана

Разработка и реализация инвестиционного проекта — от первоначальной идеи до его завершения — могут быть представлены в виде цикла, состоящего из четырех стадий: прединвестиционной, инвестиционной, эксплуатационной и ликвидационной.

Прединвестиционная стадия включает следующие виды деятельности:

  • исследование рынков сбыта товаров, продукции, работ, услуг (далее — продукция) и их сегментов, сырьевых зон, балансов производства и потребления, определение возможных поставщиков оборудования и технологий, а также сырья, материалов и комплектующих изделий;
  • подготовку исходных данных, необходимых для выполнения финансово-экономических расчетов инвестиционного проекта;
  • определение схемы и источников финансирования инвестиционного проекта;
  • поиск инвесторов.

Ключевым моментом разработки любого инвестиционного проекта является исследование рынка, результаты которого позволяют принять решение о целесообразности производства конкретного вида продукции или увеличения объемов его выпуска.

Параллельно проводятся исследования по выбору технологий и оборудования, способных обеспечить выпуск конкурентоспособной продукции. На этом этапе анализируются предложения от поставщиков оборудования, обобщается информация о технических характеристиках, стоимости и условиях поставки производственного оборудования и технологий.

С учетом результатов маркетинговых исследований и предварительной выработки стратегии по применению технологий и оборудования осуществляются расчет объемов производства и продаж будущей продукции, затрат на ее выпуск и реализацию, определение объема инвестиций и выработка стратегии маркетинга. Прогнозируются альтернативные варианты реализации инвестиционного проекта, производится оценка их эффективности и степени риска с применением методов имитационного моделирования.

На прединвестиционной стадии принимается окончательное решение (заказчиком, инвестором и иными заинтересованными) о целесообразности реализации инвестиционного проекта и разработке бизнес-плана.

На наш взгляд данная стадия является основной. Именно здесь рождается проект и решается его дальнейшая судьба. От того, насколько тщательно и организованно проведены исследования, выработаны тактика и стратегия развития, тем меньше вероятности в ошибке проекта, что может привести к огромным убытком.

Инвестиционная стадия включает в себя инженерно-строительное и технологическое проектирование, строительство зданий и сооружений, приобретение оборудования и ввод проектируемого объекта в эксплуатацию.

На данной стадии проводится внедрение проекта в жизнь. Здесь должны быть четко оговорены источники приобретения оборудования (собственные средства либо заемные), сроки монтажа, наладки, ввода в эксплуатацию. Должны быть проведены все подготовительные работы.

Эксплуатационная стадия предусматривает функционирование объекта, выполнение работ по его реконструкции, модернизации, финансово-экономическому и экологическому оздоровлению. Чем дольше проходит данная стадия, тем больше эффект от конкретного проекта.

На ликвидационной стадии осуществляется ликвидация или консервация объекта.

Все вышеперечисленные стадии реализации проекта на наш взгляд должны четко соблюдаться. Если же предприятие решит избежать какой либо стадии, это может привести к плачевным результатам.

Очень часто не уделяется достаточно внимания прединвестиционной стадии. Увидев высокопроизводительное и не очень дорогое оборудование, предприятия часто закупаю его. В последствие же выясняется, что на рынке уже существует данный вид продукции и свободных ниш нет. Это может привести к минимальной эксплуатационной стадии и консервации объекта. Поэтому только последовательность и четкость реализации намеченных действий может дать высокий экономический и социальный эффект.

2. Обоснование необходимости инвестиционных вложений на РУП «Спецжелезобетон»

2.1 Характеристика РУП «Спецжелезобетон» и стратегия его развития

Республиканское унитарное предприятие «Спецжелезобетон» является самостоятельным юридическим лицом.

Предприятие основано 7 февраля 1984 года Министерством промышленности строительных материалов СССР на республиканской форме собственности и осуществляет свою деятельность в соответствии с действующим законодательством Республики Беларусь, правовыми нормативными актами, приказами Министерства архитектуры и строительства Республики Беларусь и Уставом.

Имущество предприятия находится в собственности Республики Беларусь и принадлежит ему на праве хозяйственного ведения в пределах определенных законодательством. Республиканским органом управления является Министерство архитектуры и строительства РБ.

Предприятие самостоятельно организует свою деятельность, исходя из необходимости изготовления продукции, оказания услуг и определяет перспективы развития.

Основной вид деятельности — производство сборных железобетонных и бетонных конструкций и изделий

Главной целью предприятия является хозяйственная деятельность, направленная на получение прибыли для удовлетворения социальных и экономических интересов трудового коллектива и собственника.

Миссия предприятия: производство изделий из бетона и железобетона для удовлетворения потребностей в высококачественной продукции строительных, строительно-монтажных, железнодорожных и других заинтересованных клиентов в республике и за ее пределами, путем совершенствования технологий выпускаемой продукции.

Для осуществления отдельных видов деятельности, на занятие которыми необходимо получение специальных разрешений и лицензий, такие лицензии получены.

Так, предприятием получены следующие лицензии:

02300/0246088 на право осуществления деятельности в области промышленной безопасности, срок действия до 27.08.2009 г, выдана Проматомнадзор МЧС Республики Беларусь;

02190/0324681 на право осуществления перевозки пассажиров и грузов автомобильным транспортом, срок действия до 29.05.2010 г, выдана Министерством транспорта и коммуникаций РБ;

12470/0275093 на право осуществления розничной торговли, срок действия до 27.02.2008 г, выдана Лунинецким районным исполнительным комитетом;

02080/0320613 на осуществление деятельности по заготовке и переработке древесины, срок действия до 25.07.2011 г, выдана Министерством лесного хозяйства РБ;

02140/0184285 на право осуществления деятельности в области связи, срок действия до 04.12.2010 г, выдана Министерством связи и информации РБ.

Кроме этого на балансе предприятия находится общежитие на 232 человека общей площадью 2192,3 м 2. Сумма затрат за 2006 год на его содержание составила 120 млн. рублей.

Отношения РУП «Спецжелезобетон» строятся на основе договоров. Предприятие реализует свою продукцию по регулируемым ценам.

Цены на производимую продукцию формируются с учетом использования нормативного метода, помещаются в прейскуранты, которые утверждаются руководителем и хранятся на бумажных носителях.

В 1991 г. предприятие вышло на проектную мощность 60 тыс. м 3 в год. В связи с резким снижением спроса, мощность сокращена до 20 тыс. м3 в год. За 2006г. произведено труб железобетонных 23070 м3 .

В конце 1995 года в результате реконструкции одной из технологических линий введена в эксплуатацию линия по производству железобетонных магистральных шпал мощностью до 30 тыс. м 3 в год.

Наряду с основными видами продукции — трубами и шпалами — завод выпускает ряд других изделий, а именно: кольца для колодцев, плиты перекрытия колодцев, днища для колодцев, блоки ФБС, плитку тротуарную: обычную и цветную, бордюр дорожный и тротуарный, перемычки, фундаменты ленточные, брус переводной, элементы ограждения.

В конце 2002 года произведена реконструкция 4-ой технологической линии для производства бетонных и железобетонных труб методом вибропрессования на универсальной машине VARIANT 2500 . За 2006 год на ней произведено 8605 м 3 труб диаметром 300-2000 мм.

В 2004 году начат выпуск элементов благоустройства (плитки тротуарной и камней бортовых) на высокопроизводительной машине SV-40 . За 2006 год произведено 17234 м 3 , что составило 129,3% к 2005 году.

В целом же в 2007 году РУП «Спецжелезобетон» планирует произвести 85 500 м.куб. бетонных и железобетонных изделий, при производственных площадях на проектную мощность 60 000 м.куб. Это составит рост к 2006 году 110 %.

Как видно, для дальнейшего развития и наращивания производства предприятию необходимо обновлять свои основные производственные фонды. И это должно быть прежде всего принципиально новое, высокопроизводительное и экономичное оборудование, позволяющее на тех же производственных площадях производить гораздо больше продукции. Кроме того, оборудование должно быть как можно менее энергоемким.